Bowie fascynował się teatrem, sam pobierał nauki u brytyjskiego artysty Lindsaya Kempa (z którym zresztą miał romans) i chłonął świat teatru awangardowego, Kabuki, pantomimy i komedii dell’arte. Muzyk z łatwością wchodził w rolę, marzył jednak o stworzeniu własnego musicalu. Z czasem doszedł jednak do wniosku, że nie posiada odpowiednich umiejętności, zajmie się więc tym, co potrafi najlepiej, a więc odgrywaniem postaci. Mimo to muzyk zaczął już tworzyć muzykę do swojego projektu - dwie piosenki, Rebel Rebel i Rock 'n' Roll with Me trafiły na album Diamond Dogs z 1974 roku.

Pierwszym - i jedynym - singlem z albumu został utwór Starman. Piosenka dotarła do 10 miejsca na liście przebojów w Wielkiej Brytanii i 65 w USA. Co ciekawe, kompozycja ta początkowo wcale nie miała trafić na płytę - stało się tak pod naciskiem przedstawiciela wytwórni, który dostrzegł w niej idealny materiał na utwór promocyjny. Początkowo Bowie planował w to miejsce umieścić cover piosenki Round And Round Chucka Berry’ego.

Płyta spotkała się z mieszanym przyjęciem ze strony krytyków muzycznych, nie dziwi więc, że ostatecznie została ona całkowicie pominięta podczas przyznawania nominacji do najważniejszych nagród przemysłu muzycznego. Warto pamiętać, że wydany pięć lat wcześniej Sgt. Pepper’s Lonely Hearts Club Band Beatlesów, który również był albumem koncepcyjnym i wykorzystał motyw alter-ego zdobył cztery nagrody Grammy, w tym za Album Roku.